Nieuws 18 maart 2011

Toezichthouder VS wil accountants straffen voor crisis

De Amerikaanse toezichthouder PCAOB heeft ernstige gebreken geconstateerd in een aantal controles door accountants bij financiële instellingen. Mogelijk zal dit leiden tot sancties tegen kantoren of individuele accountants.

Daarnaast wil de PCAOB het onderzoek gebruiken voor om de accountantsverklaring informatiever te maken voor beleggers. 

Dat stelt James Doty, voorzitter van de PCAOB, de toezichthouder op accountant in de VS. Woensdag vertelde hij op een bijeenkomst dat de organisatie een aantal flinke tekortkomingen had geconstateerd in een aantal audits bij financiële instellingen die tijdens de crisis gered moesten worden door de overheid. 

"The PCAOB inspected the audits of many of the issuers that later failed or received federal bail-out funds. In several cases - including audits involving substantial financial institutions - PCAOB inspection teams identified what they determined to be audit failures of such significance that, in the inspectors' view, the firm had failed to support its opinion."

"Some of these audits are now also the subject of pending PCAOB investigations and may lead to disciplinary actions against firms or individuals. Under the Sarbanes-Oxley Act, our disciplinary actions must remain non-public, unless the respondent consents, until both our proceeding and any SEC appeal are finished. This will take a long time."

De verklaring komt een paar dagen nadat Amerikaanse media meldden dat accountants en bankiers waarschijnlijk niet strafrechtelijk vervolgd kunnen worden voor hun rol in de financiële crisis. De strafklacht die was ingediend tegen Lehman Brothers en Ernst & Young, die waarschijnlijk schipbreuk lijdt wegens gebrek aan bewijs voor strafbaar handelen, geldt als exemplarisch. 

De PCAOB stelt dat volgens haar eigen normen accountants wel degelijk mede aansprakelijk zijn voor de crisis. Tal van betrokkenen, zoals toezichthouders van banken, beleggers en klanten, vertrouwden op het oordeel van de accountants. 

"I have a sense that each of the various gatekeepers in our financial system was relying on other gatekeepers as checks and balances in the system. Auditors were a part of those checks and balances. That is, bank regulators, investors, lenders, and others perceived that the audit sign-off could give them comfort. That may or may not have been the case with respect to some parties. But the fact is that the auditor's presence played a role in other peoples' decisions"

De PCAOB wil naar aanleiding van de crisis de accountantsverklaring aanpassen, zodat die informatiever wordt voor beleggers. "Investors clearly want more from the audit report. Clearly embedded in the call for more information from the auditor, is a call for auditors to better serve investors. I dare say most auditors don't see investors as their direct or even ultimate masters, unless they are dealing with a private investor, such as to conduct due diligence for a potential acquisition."